אסטרטגיות גידור ליבואנים! - פריקו

אסטרטגיות גידור ליבואנים!

הדולר ממשיך להתחזק מול השקל מאז הודעת בנק ישראל על הגדלת רכישות המטח ונסחר ברמה של 3.3 שקל לדולר. המשך התפשטות הקורנה בעולם בעקבות הווריאנטים השונים ביחד עם קצב התחסנות נמוך ברחביי העולם מצד אחד, והבחירות הקרובות בישראל יכולים גם הם להמשיך ולתמוך במגמת החלשות השקל. לדעתנו המגמה הארוכה לא השתנתה מאחר והמשק הישראלי עדיין "נהנה" מעודף במאזן התשלומים והדולר בסופו של דבר יחזור להיחלש מול השקל אם כי ברור שבנק ישראל ינסה למתן את עוצמת המהלך. אנו מציעים שתי חלופות לגידור חשיפת היבואנים לדולר שקל.

גרף אסטרטגיית צילינדר המשלב נקיעה (KO)

לוח הדגמה לתזרים הצפוי בעסקת הפורוורד אל מול האופציה המפורטת דולר/שקל:

• עסקת צילינדר עם (עם או בלי רמת נקיעה KO) הינה האסטרטגיה בעלות מוגדרת (כפי שמפורט בטבלה) המספקת ללקוח הגנה מלאה מפני התחזקות שער הדולר/שקל, אסטרטגיה המעניקה ללקוח אפשרות להנות מהחלשות שער הספוט עד לרמת שער המימוש כפי שנקבע מראש (כמפורט בטבלה).
• ללקוח מובטח שער המרה מקסימלי של 3.40 שקל לדולר, כאשר ללקוח קיימת אפשרות ליהנות מהחלשות שער הדולר/שקל עד לרמת 3.20.
• אופציית KO- במידה ובמהלך חיי האופציה, שער בדולר שקל נוגע ברמת 3.42, אופציית ה PUT מתבטלת ובמידה ושער הדולר חוזר לרדת הלקוח לא מוגבל בשער הרכישה (3.2) כמפורט בטבלה.

יתרונות:
• מספק הגנה מלאה כנגד התחזקות שער הדולר/שקל
• אפשרי ביצוע ללא עלות [דהיינו בעסקה זו 2 מרכיבים, עלות החלק הנרכש תמומן ע"י החלק הנמכר]
• במידה ושער הדולר יתחזק וייסחר עד יום הפקיעה מעל לרמת 3.42 שקל לדולר, מכירת אופציית PUT תבוטל ובמידה ושער הדולר ישוב וירד וייסחר ביום הפקיעה מתחת לרמת 3.20 שקל לדולר הלקוח יוכל ליהנות משער רכישה נמוך יותר.
• רמת הנקיעה KO נבחנת במהלך חיי האופציה עד יום הפקיעה

חסרונות:
• בכניסה לעסקה, שער הגנה גבוה משער הפורוורד
• אי ודאות לגביי השער הסופי

 

 

דסק אנליסטים והדילרים ישמחו לעמוד לרשותכם בבחינת החשיפה וגידור הסיכון
בדבר פרטים נוספים באמור לעיל ניתן לפנות ישירות לדסק אנליסטים בטלפון:: 6167070- 03
מידע על המכשירים הנ"ל ניתן למצוא באתר פריקו (http://www.prico.co.il)

הצטרפו לניוזלטר לקבלת עדכונים

מוגש ע"י Investing.com
שיתוף ב facebook
שיתוף ב twitter
שיתוף ב linkedin
שיתוף ב email

פורום זירת המתכות

טבלת מחירים טבלת מלאים שערי דלקים ומטבעות נבחרים סקירה כללית מתכות נתוני תחלואת הקורונה לצד הודעת ועדת השוק הפתוח (FOMC) שע"י הבנק המרכזי בארה"ב שפרסמה

קרא עוד
דסק אנליסטים

אסטרטגיות גידור ליבואנים!

היצע מט"ח של יצואנים, תנועות הון ממשקיעים זרים ופעילות גידור של המוסדיים גוררים להיחלשות שער הדולר אל מול השקל. הדולר נסחר בקרבת רמת 3.2400 שקל

קרא עוד
עסקאות פורוורד אקסטרה

אסטרטגיות גידור ליצואנים!

שער הדולר מוסיף להיחלש מתחילת השבוע, כאשר נע לעבר רמת 3.2350 שקל לדולר. חרף ניסיונות בנק ישראל לתמוך בשער הדולר, עודף היצע דולרים גורר להיחלשות

קרא עוד
דסק אנליסטים

אסטרטגיות גידור ליבואנים!

המרות מטבע של יצואנים, משקיעים זרים ולקוחות מוסדיים גוררים להיחלשות שער הדולר אל מול השקל. הדולר נסחר בקרבת רמת 3.2600 שקל לדולר. רגיעה בשווקים הפיננסיים,

קרא עוד
עסקאות פורוורד אקסטרה

אסטרטגיות גידור ליצואנים!

הדולר מוסיף להיסחר סביב הרמה החשובה 3.28 שקל לדולר. חרף הבטחת בנק ישראל לתמוך בתנאי הסחר וביצואנים על ידי קביעת ריצפת רכישות דולרים בשנת 2021

קרא עוד

פורום זירת המתכות

טבלת מחירים טבלת מלאים שערי דלקים ומטבעות נבחרים סקירה כללית מתכות התפשטות המוטציות באירופה גוררת להתרחבות במדיניות הסגרים וממשיכה לפגוע בפעילות הכלכלית ולמנוע את ההתאוששות

קרא עוד
דילוג לתוכן